Johannes Müller
Olivier de Berranger
L'équipe Lyxor Cross Asset Research
Xavier Hovasse
Patrimmofi — groupement de CGP dirigé par Georges Nemes — a annoncé ce lundi 6 juillet une participation de 51 % au capital de Valorial, cabinet de gestion de patrimoine. Valorial est implanté à Biarritz, au Pays Basque. Doté d’une antenne à Paris, le cabinet maîtrise deux domaines d'expertise : le conseil financier et les transactions immobilières haut de gamme.
Par ailleurs, Valorial s'est spécialisé dans l’élaboration de stratégies globales aux plans fiscal, familial, professionnel et juridique, qui visent à valoriser les patrimoines et d’en optimiser la transmission. « Désormais, Valorial participe à notre ambition : devenir un acteur incontournable au sein des CGP indépendants, en nous appuyant sur les compétences complémentaires de nos différents associés », réagit Georges Nemes.
« Ce sont toujours les rencontres qui sont à l’origine de nos projets de développement ; nous avons été séduits par l’approche de Sybille Jost Lefebvre et Séverine Traille qui comme nous, ont une vision empathique du métier », ajoute Georges Nemes.
« Nous accompagnons nos clients au long cours parfois sur plusieurs générations. Nous sommes là pour vivre avec eux les évolutions de la famille à chacune de leurs étapes. En rejoignant Patrimmofi, nous nous appuyons sur un groupe solide, qui nous donne l’opportunité de nous développer de façon structurée », conclut Sybille Jost Lefebvre.
Amiral Gestion — spécialiste de l’investissement et du financement des PME/ETI — annonce ce mardi 7 juillet déployer plus de 100 M€ supplémentaires dans le fonds NOVA2. Dernier-né de la gamme NOV, ce véhicule d'investissement dispose désormais de 250 M€ pour soutenir les PME/ETI françaises dans le contexte de la crise sanitaire.
Le fonds reste ouvert et pourrait continuer à fédérer de nouveaux investisseurs dans les prochains mois et accroître sa capacité d’intervention. Depuis 2012, la société de gestion indépendante gère le fonds NOVA2 pour le compte de la Caisse des Dépôts et Consignations (CDC) et d’un groupe d’assureurs et de mutualistes français.
Cette nouvelle souscription dans NOVA2 vise à favoriser la reprise d'activité des PME/ETI suite à la période de confinement. NOVA2 sera très attentif à toutes les émissions primaires, introductions en bourse et augmentations de capital. Objectif, aider les entreprises à continuer leur développement grâce à de nouvelles sources de financement.
Par ailleurs, le fonds veillera à favoriser les entreprises créatrices d’emplois et orientées vers l’investissement, paramètres essentiels pour la croissance économique. Amiral Gestion contribue ainsi à la création d'emplois en France et au dynamisme des régions. 50 % des PME cotées ont leur siège en région et les PME/ETI ont créé 7 fois plus d'emplois au cours de la dernière décennie que les grandes entreprises.
Cette nouvelle phase permet de renforcer l’engagement du fonds NOVA2 en matière d’ESG. Il s'inscrit dans la lignée des fonds de Gestion Responsable gérés pour le compte notamment des grands établissements de retraites : Etablissement de Retraite Additionnelle de la Fonction Publique, Fonds de Réserve pour les Retraites.
Ces fonds — également dédiés au segment des PME/ETI françaises — respectent des critères de sélection ESG rigoureux et une politique d’engagement à ce sujet. « Nous nous engageons à inciter fortement les PME/ETI financées à adopter une démarche de progrès permanent en matière d’ESG (...) Enfin, la performance restera une priorité et nous espérons bien profiter des niveaux de valorisation actuellement très faibles sur le segment », déclare Nicolas Komilikis, Directeur Général d’Amiral Gestion.
Vincent Boy
Tomas Hildebrandt
Igor de Maack
Karamo Kaba
Acer Finance — société de gestion entrepreneuriale — et la FinTech Active Asset Allocation/AAA annoncent ce lundi 6 juillet le lancement du fonds « Active Allocation Risk Budget One » (AARBO). Ce véhicule agréé par l'AMF concrétise le partenariat annoncé en avril dernier. Il résulte d’une réflexion commune des deux sociétés, entamée depuis plusieurs mois.
AARBO est géré par la Société de Gestion Acer Finance et conseillé par AAA selon son modèle propriétaire de contrôle du risque en optimisation de l’utilisation d’un budget de risque (exprimé en Maximum Drawdown). Il a été conçu « pour et avec des investisseurs institutionnels », précise Adina Grigoriu, CEO et Co-Fondatrice d’Active Asset Allocation.
Le fonds AARBO permet de combiner une stratégie d’allocation systématique sous contrôle du risque avec une gestion de conviction. Objectif, améliorer le rendement d’un portefeuille multi-actifs d’un investisseur de long terme. Le fonds associe l’expérience et la recherche en ingénierie financière des sociétés ACER Finance et AAA, en alignement d’intérêt pour les porteurs des parts «I» ou «R».
Par ailleurs, Acer Finance et AAA ont inscrit ce fonds dans une démarche ESG. Son modèle « s’appuie sur nos 10 ans d’expérience de conception et suivi en conditions réelles de marché d’une centaine de modèles d’allocation. Il a entre autres bénéficié de l’optimisation de ses paramètres à l’aide d’un algorithme propriétaire d’Intelligence Artificielle, en univers stochastique, sur plus d’un millier de scenarii prospectifs », conclut Adina Grigoriu.
Candriam — gestionnaire d’actifs multi-expert global, spécialiste de l’investissement responsable — et Rothschild & Co Asset Management Europe, division spécialisée en gestion d’actifs du groupe Rothschild & Co, annoncent ce lundi 6 juillet le transfert des activités de multigestion alternative de Rothschild & Co Asset Management Europe à Candriam.
Le périmètre concerne les fonds ouverts de droit français et de droit luxembourgeois, ainsi que des fonds dédiés institutionnels, pour un encours total de près de 350 M€ d’encours. La signature de cet accord « va permettre à Candriam de renforcer sa proposition de valeur sur cette classe d’actifs et d’entamer une nouvelle phase de développement », déclare Fabrice Cuchet, Deputy CIO de Candriam.
Cette opération s’inscrit dans le cadre d’un partenariat conclu entre Rothschild & Co Asset Management Europe et Candriam au terme duquel les fonds de fonds de gestion alternative ainsi qu’un fonds de microfinance seront transférés chez Candriam, qui en deviendra la société de gestion, sous réserve de l’obtention des agréments nécessaires auprès des régulateurs compétents (AMF et CSSF notamment).
Ce mouvement s’accompagnera du transfert des équipes de multigestion alternative de Rothschild & Co Asset Management Europe chez Candriam. Candriam renforce ainsi les capacités de gestion de multigestion alternative développées auprès des investisseurs institutionnels depuis plus de 20 ans. La société disposera désormais d’une taille significative, lui permettant de séduire de nouveaux investisseurs sur cette classe d’actifs.
Olivier de Berranger