Le groupe Primonial — spécialiste indépendant en gestion de patrimoine et en gestion d'actifs — annonce ce mardi 9 mars avoir finalisé une prise de participation de 51 % du capital de l’Union Générale des Placements (UGP). Cette société conçoit et distribue une gamme d'investissement structurées à destination des institutionnels et des entreprises.
Déjà présent sur cette classe d’actifs, pour ses réseaux de distribution avec sa filiale DS Investment Solutions, le groupe Primonial va accélérer son développement auprès d’une nouvelle typologie de clients. Objectif étendre l’ensemble de cette activité en Europe. Pour cette opération, Primonial a été conseillé par Gide Loyrette Nouel, Deloitte M&A Transaction Services FSI et CMS Francis Lefebvre, l’UGP par Rothschild & Co et Delsol Avocats.
S'adapter au marché
L’année 2020 a connu des conditions de marché volatiles, qui ont confirmé l’intérêt des solutions d’investissement structurées dans une allocation d’actifs — et du couple rendement risque qu’elles permettent d’offrir ; en témoigne la large collecte enregistrée par l’UGP et DS Investment Solutions l’année dernière. Primonial consolide ainsi son offre dans l’environnement de marché actuel mais également à plus long terme.
« Après une excellente année 2020, qui a permis d’illustrer les atouts et la pertinence des produits structurés dans des environnements de marchés toujours plus complexes, nous sommes ravis d’allier nos forces avec un acteur aussi complémentaire de notre activité que l’UGP. », déclare Brice Gimeno, en charge des activités Produits Structurés du groupe Primonial et Président de DS Investment Solutions.
« Les synergies avec DS Investment Solutions sont évidentes et vont nous permettre, grâce à la taille critique atteinte, d’accélérer le développement de nouveaux partenariats et de nouveaux services innovants à destination de nos segments de clientèle respectifs », ajoute-il.
Focus sur l'UGP
L’UGP est née en 2017 au sein du pôle de gestion d’actifs d’un groupe bancaire français, et affiche un encours de 1,2 milliard d’euros à fin décembre 2020. Elle s’appuie sur une équipe de 10 personnes et développe un savoir-faire unique pour proposer des solutions d'investissement sur mesure, combiné à une expérience sur les besoins des clients et les capacités des émetteurs de titres.
L’UGP, qui a doublé sa base de clientèle et augmenté de 35 % par an son stock de produits depuis sa création, pourra, de son côté, s’appuyer sur les fonctions support, le back-office et les ressources technologiques du groupe Primonial pour soutenir ses ambitions de croissance. Xavier Yllouz et Nathanael Diane, co-fondateurs de l’UGP, restent à la tête de la marque.
Les équipes de l’UGP et de DS Investment Solutions seront réunies au sein d’un même pôle afin de capitaliser sur les synergies et les complémentarités, en termes de cycle et de clientèle notamment. Plusieurs recrutements sont prévus, avec pour objectif d’atteindre à horizon 2025 un encours de 4 milliards d’euros conseillés par 30 professionnels dédiés.