Impact investing : Lombard Odier signe un partenariat avec Atlas Impact Partners

La Rédaction
Le Courrier Financier

La Banque Lombard Odier & Cie SA — gestionnaire de fortune basé à Genève — annonce ce jeudi 27 mai s'associer avec Atlas Impact Partners. Ce partenariat vise à permettre aux investisseurs de sa plateforme de fonds PrivilEdge d'investir dans des entreprises qui apportent des solutions à un grand nombre des défis les plus urgents au monde. 

Un fonds de rendement absolu

Cette collaboration se traduit dans le fonds « PrivilEdge – Atlas Impact Fund » est une stratégie de rendement absolu long/short conçue pour saisir les opportunités d'investissement relevant de l'innovation, de la rupture et de l'impact — ceci dans un large éventail de thèmes d'investissement conformes aux Objectifs de développement durable des Nations Unies. Géré par David Lowish et David Castricone, le fonds investit dans des actions cotées d'Amérique du Nord et des pays développés d'Europe.

Toutes capitalisations confondues, « PrivilEdge – Atlas Impact Fund » donne la priorité aux petites et aux moyennes entreprises (PME) qui tentent d'apporter des réponses commerciales dans les domaines de la protection de l'environnement, de la modernisation des infrastructures, des solutions d''alimentation durable, de la promotion d'un mode de vie sain et de la numérisation à impact positif. Le fonds initie des positions courtes sur des entreprises qui aggravent ces problèmes.

Impact réel et performance

« Notre collaboration avec Atlas Impact Partners découle d'une conviction commune, selon laquelle notre économie évolue progressivement vers un modèle où la croissance se dissocie de son empreinte sociale et environnementale. Pour Lombard Odier, il s'agit d'une transition d'un modèle dit WILD (« Wasteful, Idle, Lopsided and Dirty » : gaspilleur, inefficace, inéquitable et sale) vers un modèle dit CLICTM(« Circular, Lean, Inclusive, Clean » : circulaire, efficient, inclusif et propre) », déclare Stéphane Monier, Chief Investment Officer de la banque privée Lombard Odier.

« La stratégie PrivilEdge – Atlas Impact Fund permet aux investisseurs d'exploiter les rendements potentiels dégagés par certaines des entreprises ayant le plus fort impact, en tirant parti du concept d'impact réel, afin de générer des surperformances. Elle vise à investir dans des entreprises dont les solutions permettent d'atteindre les objectifs de soutenabilité mondiaux. Nous sommes ravis de nous associer à Atlas Impact Partners pour étendre davantage la gamme de solutions innovantes que nous proposons à nos clients en vue de répondre à leurs besoins changeants », ajoute-il.

7,7 milliards de francs suisses

Lombard Odier a lancé la plateforme de fonds PrivilEdge en février 2014 pour donner accès à sa clientèle à un large éventail de fonds de type OPCVM gérés en externe. L'équipe architecture ouverte de Lombard Odier sélectionne les meilleurs gérants de fonds de chaque catégorie, avec une gamme d'approches différenciées en termes de classes d'actifs (actions et obligations chinoises onshore, petites capitalisations américaines, petites et moyennes capitalisations japonaises, actifs immobiliers liquides, instruments alternatifs liquides, entre autres).

La plateforme PrivilEdge détient actuellement plus de 7,7 milliards de francs suisses d'actifs répartis entre 30 fonds, chaque stratégie étant disponible dans différentes classes d'actions afin de satisfaire aux exigences d'enregistrement et de reporting des investisseurs de toute l'Europe. Le « PrivilEdge – Atlas Impact Fund » sera proposé aux clients en Allemagne, en Belgique, en Espagne, en France, en Italie, au Lichtenstein, au Luxembourg, aux Pays-Bas, au Royaume-Uni et en Suisse.

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Lombard Odier et Allianz Global Investors lancent le fonds All China Core sur la plateforme PrivilEdge

La Rédaction
Le Courrier Financier

Lombard Odier & Cie SA — banque et gestionnaire de fortune basé à Genève — annonce ce mercredi 25 novembre étendre la gamme des fonds proposés sur sa plateforme de fonds d'architecture ouverte, « PrivilEdge », en y ajoutant le fonds PrivilEdge – Allianz All China Core.

Focus sur la plateforme PrivilEdge

Lombard Odier a lancé la plateforme de fonds PrivilEdge en février 2014 pour donner à sa clientèle un accès à un large éventail de fonds de type OPCVM gérés en externe. L'équipe architecture ouverte de Lombard Odier sélectionne des gérants de fonds, auxquels elle confie la gestion de stratégies élaborées pour répondre aux besoins des investisseurs, avec une gamme d'approches différenciées sur l'ensemble des classes d'actifs.

Au 19 novembre 2020, la plateforme PrivilEdge détient plus de 6,4 milliards de francs suisses d'actifs répartis entre 29 fonds. Chaque stratégie est disponible dans différentes classes d'actions afin de satisfaire aux exigences d'enregistrement et de reporting des investisseurs. Le fonds PrivilEdge – Allianz All China Core sera proposé aux clients en Belgique, en Suisse, en Allemagne, en Espagne, en France, au Royaume-Uni, en Italie, au Liechtenstein, au Luxembourg et aux Pays-Bas.

Un fonds géré par AllianzGI

Le fonds PrivilEdge – Allianz All China Core (« le Fonds ») permet aux investisseurs de s'exposer aux marchés des actions onshore et offshore de la Chine, par le biais d'une stratégie d'investissement axée sur les convictions fortes et donnant la priorité aux entreprises dont la croissance est soutenable et la valorisation raisonnable.

Le Fonds est géré par l'équipe d'Allianz Global Investors (AllianzGI) dédiée aux actions de la Grande Chine, basée à Hong Kong, qui est appuyée par les ressources de la société en matière d'analyse mondiale, notamment sa filiale Grassroots Research. Au total, AllianzGI bénéficie de plus de 25 ans d'expérience dans la gestion d'actions chinoises. 

Diversifier en actions chinoises...

Le fonds investit dans les grandes capitalisations chinoises mais aussi dans des petites et moyennes entreprises (PME) qui ont pris la tête de la transformation du pays en une « nouvelle économie » orientée vers la consommation domestique. Les actions onshore (dénommées actions A chinoises) offrent notamment de nombreux avantages de diversification.

Ces actifs sont notamment peu corrélées à celles des autres marchés des actions. De plus, ce segment du marché étant alimenté par des facteurs nationaux, il dépend beaucoup moins des tendances macroéconomiques mondiales, et notamment des désaccords liés au commerce international.

...une classe d'actifs à part entière

« La transformation de la Chine en une économie orientée vers la demande intérieure et tirée par les services — au sein de laquelle les géants technologiques dominent — crée des opportunités de croissance et d'investissement très attrayantes pour les investisseurs. La longue expérience d'Allianz dans la gestion des actions chinoises aidera nos clients, d'une part, à diversifier leurs portefeuilles et, d'autre part, à tirer parti des entreprises susceptibles de bénéficier des changements structurels à long terme qui se profilent en Chine », explique Stéphane Monier, CIO chez Lombard Odier.

« Bien que la Chine soit la deuxième économie du monde, elle reste sous-représentée dans les indices boursiers mondiaux. Mais cela est en train de changer. Les investisseurs devraient donc envisager de renforcer leur exposition aux actions chinoises. Nous sommes ravis de nous associer à Lombard Odier afin de proposer à ses clients une solution d'investissement leur permettant de s'exposer à ce qui, nous en sommes convaincus, deviendra une classe d'actifs à part entière au cours des prochaines années », ajoute Christian Leger, Country Head Switzerland chez AllianzGI.

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Placements alternatifs : Lombard Odier lance le fonds PrivilEdge – Graham Quant Macro

La Rédaction
Le Courrier Financier

La Banque Lombard Odier & Cie — gestionnaire de fortune basé à Genève — annonce ce lundi 13 juillet avoir étendu son offre de placements alternatifs sur la plateforme de fonds d'architecture ouverte « PrivilEdge ». Lombard Odier & Cie y ajoute notamment le fonds « PrivilEdge – Graham Quant Macro », une stratégie multi-asset quantitative et diversifiée.

Focus sur la plateforme PrivilEdge

Lombard Odier a lancé la plateforme de fonds PrivilEdge en 2014 pour donner accès à un large éventail de fonds de type OPCVM gérés en externe. L'équipe architecture ouverte de Lombard Odier sélectionne des approches différenciées en termes de classes d'actifs : obligations mondiales unconstrained, petites capitalisations américaines, petites et moyennes capitalisations japonaises, obligations des marchés émergents, etc.

Au 30 juin 2020, la plateforme PrivilEdge détenait plus de 4,7 milliards de francs suisses d'actifs répartis entre 25 fonds, chaque stratégie étant disponible dans différentes classes d'actions afin de satisfaire aux exigences d'enregistrement et de reporting des investisseurs de toute l'Europe. Le fonds « PrivilEdge – Graham Quant Macro » est ainsi proposé aux clients en Belgique, France, Allemagne, Italie, Liechtenstein, aux Pays-Bas, en Espagne, Suisse et au Royaume-Uni.

Quelle Stratégie pour le fonds ?

Le fonds « PrivilEdge – Graham Quant Macro » est une société d'investissement à capital variable (SICAV) de droit luxembourgeois. Cette stratégie alternative liquide, long/short comporte de multiples styles de placement sous-jacents. Elle prend des positions sur les marchés des actions, des obligations et des futures sur devises au niveau mondial. La stratégie vise à saisir différentes sources de performance sur l'ensemble des cycles de marché.

Elle utilise quatre sous-stratégies distinctes et complémentaires qui reposent sur diverses données de prix et macroéconomiques fondamentales. Les allocations de portefeuille sont dynamiques, déterminées sur la base de différentes mesures, y compris la volatilité et les corrélations du marché pour gérer le risque et maintenir la diversification. Lorsque différentes conditions de marché se succèdent, la stratégie Quant Macro offre une source de diversification aux investisseurs.

Diversification grâce aux OPCVM

« Dans un contexte de volatilité croissante du marché, les clients cherchent à diversifier davantage leurs portefeuilles au moyen de stratégies alternatives actives. Le solide monitoring du risque de Graham associé à la construction de portefeuille sophistiquée aideront nos clients à accéder à de nouvelles sources d'alpha dans un environnement de placement en évolution rapide », explique Stéphane Monier, Chief Investment Officer de la banque privée Lombard Odier.

« Notre stratégie Quant Macro est proposée à nos clients institutionnels du monde entier depuis près de six ans et offre des rendements absolus faiblement corrélés aux marchés traditionnels et aux stratégies de négoce. Avec Lombard Odier, nous pouvons désormais offrir Graham Quant Macro à une plus large base de clientèle dans le format très prisé des OPCVM », déclare James Medeiros, Chief Executive Officer de Graham Capital Management.

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