IA-Anatomie d’une ascension

Olivier de Berranger et Rolando Grandi
Il aura fallu près d’un siècle après le dépôt de brevet du moteur à vapeur déposé en 1769 en Angleterre pour en voir les effets sur la puissance industrielle de l’autre côté de l’Atlantique. Et quelques semaines à peine à ChatGPT pour conquérir 100 millions d’utilisateurs. Une vitesse d’adoption inégalée dans l’histoire, y compris technologique. Un an après l’avènement de ChatGPT, le déploiement de l’IA générative, une rupture technologique majeure, met en lumière le potentiel de l’IA.
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Finansol : le fonds Novaxia VISTA obtient le label

La Rédaction
Le Courrier Financier

Novaxia Investissement — société de gestion à mission, spécialiste du recyclage urbain — annonce ce mercredi 8 mars avoir obtenu le label Finansol pour son fonds Novaxia VISTA. Il s'agit du premier fonds en assurance vie dédié au secteur de l’immobilier de Sciences de la Vie et des Technologies d’Avenir. Novaxia VISTA suit Novaxia R, labellisé Finansol en 2021, conformément au positionnement de Novaxia Investissement en épargne immobilière à impact.

« Après Novaxia R, c’est Novaxia VISTA qui vient d’obtenir la double labellisation ISR et Finansol ! Comme annoncé lors de son lancement, le fonds consacrera 5 à 10 % de sa collecte à des investissements solidaires. Avec un objectif de performance (non garanti) de 5 %, Novaxia VISTA disponible en Unité de Compte en assurance vie chez nos partenaires assureurs doit permettre aux épargnants d’allier rentabilité et investissement responsable, conformément à notre positionnement de référence de l’épargne immobilière à impact », commente Mathilde Krieger, Directrice Générale de Novaxia Investissement.

Sciences de la vie et des Technologies d’avenir

Commercialisée depuis fin 2022, l’unité de compte (UC) en assurance vie Novaxia VISTA contribue au mieux-vivre grâce à l’Immobilier de Sciences de la vie et des Technologies d’Avenir. Cette solution d’épargne immobilière pionnière, spécialisée dans des secteurs porteurs en France et en Europe, vise une performance annualisée (non garantie) de 5 %.

Le fonds s'appuie sur la complémentarité de deux moteurs de performance : investissements de rendement et investissements de développement valorisés grâce au recyclage urbain. Novaxia VISTA est disponible en UC et PER dans les contrats de Generali, Spirica et Suravenir. Investir dans l’UC Novaxia VISTA présente un risque de perte en capital. La durée de placement recommandée est de 8 ans.

Au plus haut niveau d’impact

Déjà labellisé ISR et catégorisé Article 9 au sens du SFDR, le fonds Novaxia VISTA va plus loin avec la labellisation Finansol. 5 % des fonds collectés seront investis dans des entreprises ESUS, agrément d’Etat Entreprise Solidaire d’Utilité Sociale et bénéficieront ainsi à des projets d’immobiliers solidaires, comme le logement des soignants en zones tendues par exemple.

Créé en 1997, le label Finansol distingue les placements d’épargne solidaire des autres produits d’épargne. Le label Finansol est l’unique référence indépendante, crédible et légitime, qui atteste véritablement du caractère solidaire d’un produit financier. Il assure aux épargnants que leur épargne contribue réellement au financement d’activités génératrices d’utilité sociale et/ou environnementale. Le label ne garantit pas la performance du fonds.

« En tant qu’entreprise à mission, Novaxia Investissement distribue uniquement des fonds responsables et positionnés au plus haut niveau d’impact. Après Novaxia R, le fonds Novaxia VISTA s’inscrit lui aussi dans cet engagement avec la double labellisation ISR et Finansol et la catégorisation Article 9 au sens du SFDR. Novaxia Investissement souhaite proposer aux épargnants d’être toujours plus acteurs de l’impact, grâce à des engagements forts comme le label Finansol qui garantit, par un audit externe, les engagements solidaires du fonds », explique Vincent Aurez, Directeur de l’Innovation et du Développement Durable de Novaxia.

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SCPI Interpierre Europe Centrale : Paref Gestion acquiert un nouvel actif en Pologne

La Rédaction
Le Courrier Financier

Paref Gestion — spécialiste européen de la gestion immobilière — annonce ce lundi 27 février l’acquisition d'un actif d'immobilier professionnel près de Varsovie (Pologne), pour le compte de sa SCPI Interpierre Europe Centrale. Situé au sud-ouest de la capitale polonaise, à mi-chemin entre l’aéroport et le centre-ville, Boléro 2 développe une surface de 3 700 m2. L'ensemble accueille des laboratoires, des bureaux et des lieux de vie pour les entreprises.

Livré en 2020, cet actif est aisément accessible en transports en commun et en voiture. Il offre de bonnes performances environnementales — label BREEAM very good — en ligne avec la stratégie durable établie par la SCPI Interpierre Europe Centrale. L'ensemble a été conçu sur-mesure pour répondre aux attentes de ses occupants, UL International. Ce grand groupe international de contrôle qualité et sécurité a signé un bail ferme jusqu’à mi-2030.

SCPI Interpierre Europe Centrale : Paref Gestion acquiert un nouvel actif en Pologne
La SCPI Interpierre Europe Centrale acquiert un nouvel actif près de Varsovie (Pologne)
Source : Paref Gestion

8 millions d'euros d'acquisition

« Cette acquisition — pour un montant d’un peu plus de 8 millions d’euros — permet à Interpierre Europe Centrale de poursuivre sa croissance et l’investissement de sa collecte. Après avoir porté son taux de distribution à 5,37% en 2022, la SCPI connaît un début d’année 2023 prometteur avec cette cinquième acquisition sur le territoire polonais », explique Sophie Bourguignon, Directrice de la gestion des fonds et des investissements de PAREF Gestion.

« Nous tenons à remercier Dentons Pologne pour leur conseil juridique et BNP Paribas Real Estate Pologne pour leur expertise technique sur cette transaction. Leur soutien a été précieux pour mener à terme cette belle opération pour IEC. Nous apprécions leur engagement, la qualité de leur travail et nous sommes ravis de les compter parmi nos partenaires de confiance », ajoute Nils Berzia, Senior Investment & Corporate Development Manager de PAREF.

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SCPI Novaxia Neo : Novaxia acquiert un immeuble neuf de bureaux près de Lyon

La Rédaction
Le Courrier Financier

Novaxia Investissement — société de gestion, qui gère plus d'1 Md€ pour une clientèle privée et institutionnelle — annonce ce lundi 20 février l'acquisition d'un immeuble neuf labélisé BREEAM Very Good de 8 800 m² près de Lyon (Rhône) pour le compte de la SCPI Novaxia Neo. L'actif se répartit entre bureaux, laboratoire de recherche et développement et bâtiment de stockage.

Dans le cadre d'une transaction, Novaxia Investissement était conseillée par ENIPE Capital (Broker), l’étude Allez & Associés, William Stemmer de Deloitte (fiscalité) ; Etyo (technique) ; Fairway (légal). Le vendeur était conseillé par l’étude Alcaix & Associés, ENIPE Capital et BNP Real Estate Transaction.

SCPI Novaxia Neo : Novaxia acquiert un immeuble neuf de bureaux près de Lyon
Novaxia acquiert un immeuble de bureaux près de Lyon (Rhône)
Source : © Guillaume PERRET

Stratégie de recyclage urbain

L'ensemble se trouve en première périphérie de Lyon, dans la commune de Saint-Genis-Laval (Rhône). L’actif bénéficiera en 2023 du prolongement de la ligne de métro B qui permettra de relier le centre de Lyon en 15 minutes. Réalisé et vendu par le Groupe Cardinal, il est livré clé en main locatif en 2022. Il est loué à 100 % dans le cadre d'un bail de 9 ans fermes à TIAMA pour son siège français, société industrielle spécialiste du contrôle qualité des contenants en verre.

Conformément à la stratégie de réversibilité de la SCPI Novaxia Neo, le potentiel de recyclage a été étudié afin de s’adapter au mieux aux éventuelles évolutions de marché. « Nous sommes ravis de cette acquisition qui démontre une nouvelle fois notre capacité à investir dans un actif de qualité situé dans un environnement économique stratégique en pleine mutation, à 15 minutes de métro du centre de Lyon grâce au futur métro B », commente Mathieu Descout, Président de Novaxia Investissement.

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Carmignac Nomme un Gérant Actions de tout premier plan pour deux de ses stratégies phares

La Rédaction
Le Courrier Financier

Kristofer prendra les rênes de la stratégie Carmignac Investissement ainsi que de la poche actions de la stratégie Carmignac Patrimoine et rejoindra également le comité d’investissement stratégique.

Cette arrivée fait suite à la décision de David Older de prendre sa retraite et de quitter l'entreprise le 4 avril 2024.

Pour la gestion de la stratégie Patrimoine, Kristofer travaillera aux côtés des deux duos d’experts promus en septembre dernier au service des trois moteurs de performance dont est désormais dotée la stratégie : la sélection de titres, la gestion de la poche obligataire et de l’exposition devises et le pilotage de la composante macro-économique, la construction de portefeuille et la gestion des risques.

De nationalités américaine et suédoise, Kristofer est diplômé en commerce et en finance de l’Université d’Uppsala en Suède. Il rejoint Carmignac en provenance de Swedbank Robur, où il a dirigé depuis 2006 plusieurs fonds actions sur les marchés développés et émergents. En avril 2016, Kristofer a pris la responsabilité d’une stratégie actions internationales, aujourd’hui notée cinq étoiles par Morningstar et dont l’encours sous gestion est de l’ordre de 10 milliards d’euros. En mars 2020, il a été nommé gérant d’un fonds actions technologiques, aujourd’hui également notée cinq étoiles par Morningstar 1 et dont l’encours sous gestion atteint
12,8 milliards d’euros.

Kristofer est un expert de la sélection de titres. Fort d’une approche d’investissement éprouvée combinant la recherche fondamentale approfondie sur les entreprises et analyse macroéconomique pragmatique, Kristofer a obtenu des résultats exceptionnels sur le long terme.

Depuis qu’il en a pris la gestion en avril 2016, le fonds actions internationales a surperformé son indice de référence et la moyenne de sa catégorie respectivement de 133 % et de 145 %, et l’encours sous gestion a été multiplié par près de cinq2.

De même, le fonds actions technologiques dont il a pris la gestion en mars 2020 a surperformé son indice de
référence et la moyenne de sa catégorie respectivement de 105 % et de 89 % alors que, dans le même temps, son encours sous gestion a presque triplé3
.
Édouard Carmignac déclare : « L’arrivée de Kristofer illustre l’attractivité de Carmignac pour les entrepreneurs qui nourrissent une passion pour la gestion active de conviction. Ses résultats passés sont très impressionnants et je suis convaincu que son processus d’investissement éprouvé profitera largement à nos clients sur le long terme.
Je tiens également à remercier David Older pour sa contribution au développement de l’équipe actions de Carmignac. Je profite de cette occasion pour lui souhaiter le meilleur pour l’avenir. »

Kristofer Barrett ajoute : « Les prochaines années s’annoncent charnières sur les marchés actions. Je suis convaincu qu’une gestion active, permettant de mettre en œuvre des convictions dans les portefeuilles, est la clé de la réussite dans cet environnement en mutation. Carmignac a fait, en partie, sa renommée sur sa capacité à se positionner à contre-courant chaque fois que cela s’est avéré nécessaire et je suis impatient de rejoindre son équipe de gérants talentueux. »

« Après neuf années passionnantes chez Carmignac, le moment est venu pour moi de prendre ma retraite. Je laisse l’équipe et les fonds entre de bonnes mains et je continuerai à suivre de près les succès futurs de Carmignac », conclut David Older.

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La SCPI Alta Convictions acquiert à Annecy un Retail Park 100% loué et conforte son objectif de distribution

La Rédaction
Le Courrier Financier


Cet actif, acquis pour un montant d’environ 25M€ à des conditions reflétant le nouveau cycle immobilier, est en ligne avec la stratégie de la SCPI Alta Convictions de constituer un patrimoine de qualité, et de servir un rendement d’a minima 6%* en 2024 aux porteurs de parts.

Situé dans le pôle commercial établi d’Annecy Seynod qui attire 12 millions de visiteurs par an, cet actif bénéficie d’un excellent positionnement au sein d’un bassin annécien prospère et en croissance, attirant chaque année de
nouveaux habitants.

Les 9 cellules commerciales du retail park sont 100% louées à des enseignes de renom comme l’enseigne d’électroménager Boulanger, adressant aussi bien l’équipement de la personne que l’équipement de la maison. Signe que le retail park a trouvé son marché, 7 des 9 enseignes sont présentes depuis l’ouverture du site en 2007 et nombre d’entre elles ont renouvelé leur bail récemment.

Altarea IM a d’ores et déjà identifié des leviers permettant d’envisager à terme des réversions de loyers ou des sources de revenus complémentaires, en ce compris via l’amélioration des caractéristiques environnementales de l’actif (installation de panneaux photovoltaïques, bornes de recharge de véhicules électriques) et pourra s’appuyer sur les expertises reconnues en la matière du Groupe Altarea.

La SCPI Alta Convictions a été conseillée par l’étude Allez & Associés. L’acquisition a été financée par BECM (Banque Européenne du Crédit Mutuel), conseillée par Victoires Notaires Associés. JLL a été l’intermédiaire de la transaction dans le cadre d’un mandat co-exclusif avec BNP Paribas RETF.

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Arkéa REIM acquiert près de 3 200 m² de bureaux à Aix-en-Provence

La Rédaction
Le Courrier Financier

La SCI Territoires Avenir, gérée par Arkéa REIM, a acquis 3 200 m² de bureaux et laboratoires neufs auprès du promoteur SMII. L’immeuble fait partie d’un ensemble immobilier de deux bâtiments situés au sein de la ZAC de l’Enfant, à Aix-en-Provence.

Livré début juillet, l’actif est intégralement loué par la société Bureau Veritas qui s’est engagée dans le cadre d’un bail de 12 ans ferme. L’immeuble bénéficie de la labellisation BREEAM Very Good, s’inscrivant parfaitement dans la stratégie ISR du fonds.

Source : Arkéa REIM

« Cette quatrième acquisition en un mois illustre le bon démarrage de la SCI Territoires Avenir et démontre la pertinence de la stratégie mise en place. Cette opération nous permet de nouer une relation de partenariat sur le long terme avec un locataire de premier plan, dans une zone urbaine dynamique et de poursuivre la dynamique d’acquisition d’actifs vertueux sur  le  plan  environnemental », précise Yann Videcoq, Directeur Général d’Arkéa REIM.

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Biotechnologie : Ivanhoé Cambridge investit avec Lighthouse Canton en Inde

La Rédaction
Le Courrier Financier

Ivanhoé Cambridge — spécialiste mondial de l’immobilier et filiale de la Caisse de dépôt et placement du Québec — annonce ce mardi 6 juillet son investissement dans un portefeuille de laboratoires de Recherche et Développement (R&D) de 0,85 million de pieds carrés dans la Genome Valley, à Hyderabad. Le portefeuille sera acquis en partenariat avec Lighthouse Canton, le gestionnaire d’actifs actuel.

Eldorado de la R&D santé

L’Inde est à la pointe de l’innovation dans les domaines pharmaceutique et des sciences de la vie pour des entreprises. C'est la principale destination mondiale pour la fabrication de vaccins, notamment grâce à un vivier de talents aux compétences techniques et à des capacités de R&D de calibre mondial. La Genome Valley est le premier pôle d’activités de R&D dans le domaine des sciences de la vie en Inde, avec la plus grande concentration du pays en espaces de laboratoires multi-locataires.

Elle offre un écosystème solide dans le domaine des sciences de la vie et un environnement facilitant les synergies d’infrastructures, la collaboration technique et l’accès à une communauté de scientifiques de calibre mondial. Le portefeuille est loué par plus de 20 entreprises pharmaceutiques et biotechnologiques nationales et internationales, des fabricants de vaccins et des organismes de recherche contractuelle de premier plan.

Opportunités en bureaux

L’investissement d’Ivanhoé Cambridge et de Lighthouse Canton dans le portefeuille de MN Park se fera dans un ratio de 80-20. L’accent sera mis sur la consolidation du portefeuille avec des acquisitions ciblées dans des pôles de R&D en sciences de la vie pertinents en Inde. La transaction inclut la poursuite de développements sur des terrains potentiels déjà identifiés afin de répondre aux besoins d’expansion de certains locataires.

« Ce nouvel investissement dans MN Park nous permet de renforcer notre conviction dans l’immobilier des sciences de la vie, un domaine clé de notre stratégie de diversification dans des secteurs à forte croissance et axés sur l’innovation. Nous anticipons une consolidation de la position de l’Inde sur la scène internationale des sciences de la vie dans le contexte postpandémie», indique Chan Chakravarti, directeur général Inde chez Ivanhoé Cambridge.

« L’essor actuel du secteur de la  santé ouvre de nombreuses opportunités dans le domaine des espaces de bureaux liés aux activités de laboratoire. Nous sommes ravis de prendre part à ce secteur à forte croissance en élargissant notre portefeuille par des acquisitions ciblées, et en partenariat avec un gestionnaire d’actifs partageant notre vision. MN Park permet à la fois de diversifier la présence d’Ivanhoé Cambridge en Inde et d’accroître la résilience de son portefeuille », ajoute-t-il.

Quelle stratégie mondiale ?

MN Park est le plus important portefeuille privé d’espaces de laboratoire locatifs de R&D en sciences de la vie en l’IndeIl offre des espaces de laboratoire équipés, des installations d’incubation et de R&D, des entrepôts, des bureaux, de vastes espaces de détente ainsi qu’une multitude de services. Il est occupé par des locataires nationaux et internationaux qui exploitent des installations de R&D stratégiques et mènent des travaux de recherche en soins de santé essentiels, axés sur l’innovation.

« Notre entreprise a une conviction forte pour les espaces de laboratoire consacrés aux sciences de la vie depuis notre acquisition du portefeuille MN Park en 2016 (...) Nous souhaitons continuer à fournir des infrastructures de haute qualité qui serviront de référence pour de tels actifs dans le pays et nous nous réjouissons de continuer à appuyer la croissance du secteur des sciences de la vie en Inde », commente Shilpi Chowdhary, chef de la direction, Lighthouse Canton.

L’investissement d’Ivanhoé Cambridge dans MN Park s'inscrit dans sa stratégie mondiale, qui mise sur des secteurs favorisant l’innovation et les fondamentaux de la croissance à long terme. En mars 2021, Ivanhoé Cambridge a noué un partenariat avec Lendlease pour développer un projet de 1,15 acre — comportant un édifice ultramoderne dédié aux sciences de la vie et doté d’installations de premier ordre, sur le campus Boston Landing dans Allston/Brighton, Massachusett (Etats-Unis).

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